Como fazer negociação de futuros em HTX

O que são contratos futuros perpétuos?

Um contrato futuro é um acordo juridicamente vinculativo entre duas partes para comprar ou vender um ativo a um preço e data predeterminados no futuro. Esses ativos podem variar desde commodities como ouro ou petróleo até instrumentos financeiros como criptomoedas ou ações. Este tipo de contrato serve como uma ferramenta versátil tanto para proteção contra perdas potenciais quanto para garantir lucros.

Os contratos futuros perpétuos, um subtipo de derivativos, permitem que os traders especulem sobre o preço futuro de um ativo subjacente sem realmente possuí-lo. Ao contrário dos contratos futuros regulares com datas de vencimento definidas, os contratos futuros perpétuos não expiram. Os traders podem manter as suas posições durante o tempo que desejarem, permitindo-lhes capitalizar as tendências do mercado a longo prazo e potencialmente obter lucros substanciais. Além disso, os contratos futuros perpétuos muitas vezes apresentam elementos únicos, como taxas de financiamento, que ajudam a alinhar o seu preço com o ativo subjacente.

Um aspecto distintivo dos futuros perpétuos é a ausência de períodos de liquidação. Os traders podem manter uma posição aberta enquanto tiverem margem suficiente, sem estarem vinculados a qualquer prazo de vencimento do contrato. Por exemplo, se você comprar um contrato perpétuo BTC/USDT por US$ 60.000, não há obrigação de fechar a negociação em uma data específica. Você tem flexibilidade para garantir seu lucro ou reduzir perdas a seu critério. É importante notar que a negociação de futuros perpétuos não é permitida nos EUA, embora constitua uma parte substancial da negociação global de criptomoedas.

Embora os contratos futuros perpétuos ofereçam uma ferramenta valiosa para obter exposição aos mercados de criptomoedas, é essencial reconhecer os riscos associados e ter cautela ao se envolver em tais atividades comerciais.

Explicação da terminologia na página de negociação de futuros em HTX

Para iniciantes, a negociação de futuros pode ser mais complexa do que a negociação à vista, pois envolve um maior número de termos profissionais. Para ajudar os novos usuários a compreender e dominar a negociação de futuros de forma eficaz, este artigo tem como objetivo explicar o significado desses termos conforme aparecem na página de negociação de futuros da HTX.

Apresentaremos esses termos em ordem de aparecimento, começando da esquerda para a direita.

1. Menu de navegação superior: nesta seção de navegação, você pode ter acesso rápido a várias funções, incluindo produtos futuros, visualização de negociação, mercados, informações, negociação de cópias, outras funções importantes (como negociação à vista), gerenciamento de negociação, contas, notificações de mensagens , configurações de negociação, guias de download de APP e configurações de idioma/moeda.

2. Mercado Futuro: Aqui você pode pesquisar diretamente na lista o contrato que deseja negociar. Além do mais, você pode personalizar o layout da sua página de negociação. Ao mudar para a versão antiga do layout, você pode visualizar o saldo do seu ativo no canto superior esquerdo.

3. Setor de gráfico : O gráfico original é mais adequado para iniciantes, enquanto o gráfico TradingView é adequado para traders profissionais. O gráfico TradingView permite a personalização de indicadores e suporta tela inteira para uma indicação mais clara dos movimentos de preços.

4. Livro de Pedidos: Uma janela para observar as tendências do mercado durante o processo de negociação. Na área da carteira de pedidos você pode observar cada negociação, a proporção de compradores e vendedores e muito mais.

5. Setor de Ativos: Aqui você pode ter uma visão geral dos detalhes do seu ativo.

6. Setor de Pedido : Aqui você pode definir vários parâmetros de pedido, incluindo preço, valor, unidade de negociação, alavancagem, etc., após selecionar o contrato que deseja negociar. Quando estiver confortável com as configurações dos parâmetros do seu pedido, clique no botão "Abrir longo/curto" para enviar seu pedido ao mercado.
7. Setor de posição: Após os pedidos serem feitos, você pode verificar o status detalhado da transação nas várias guias de Pedidos em aberto, Histórico de pedidos, Histórico de posições, Ativos, etc.

Como negociar futuros perpétuos de USDT-M em HTX (site)

[USDT-M].

• A Margem Cruzada: Todas as posições cruzadas sob o mesmo ativo de margem compartilham o mesmo saldo de margem cruzada do ativo. Em caso de liquidação, o saldo total da margem do seu ativo, juntamente com quaisquer posições abertas restantes sob o ativo, poderão ser perdidos.
• A Margem Isolada: Gerencie seu risco em posições individuais, restringindo o valor da margem alocada a cada uma. Se o índice de margem de uma posição atingir 100%, a posição será liquidada. A margem pode ser adicionada ou removida de posições usando este modo.

[Confirmar].

Ordem limite:

• Defina seu preço de compra ou venda preferido.
• A ordem só será executada quando o preço de mercado atingir o nível especificado.
• Caso o preço de mercado não atinja o preço definido, a oferta limitada permanece no livro de ofertas, aguardando execução.

• Esta opção envolve uma transação sem especificar um preço de compra ou venda.
• O sistema executa a transação com base no preço de mercado mais recente quando o pedido é feito.
• Os usuários só precisam inserir o valor do pedido desejado.

Ordem de gatilho:

• Defina um preço inicial, preço do pedido e quantidade do pedido.
• A ordem só será colocada como ordem limitada com preço e quantidade predeterminados quando o último preço de mercado atingir o preço de gatilho.
• Este tipo de ordem proporciona aos usuários mais controle sobre suas negociações e ajuda a automatizar o processo com base nas condições do mercado.

Como negociar futuros perpétuos de USDT-M em HTX (aplicativo)

• A Margem Cruzada: Todas as posições cruzadas sob o mesmo ativo de margem compartilham o mesmo saldo de margem cruzada do ativo. Em caso de liquidação, o saldo total da margem do seu ativo, juntamente com quaisquer posições abertas restantes sob o ativo, poderão ser perdidos.
• A Margem Isolada: Gerencie seu risco em posições individuais, restringindo o valor da margem alocada a cada uma. Se o índice de margem de uma posição atingir 100%, a posição será liquidada. A margem pode ser adicionada ou removida de posições usando este modo.

4. Clique na parte seguinte, aqui você pode ajustar o multiplicador de alavancagem clicando no número.

Depois disso, clique em [Confirmar] para salvar sua alteração.


5. Escolha o tipo de pedido tocando no seguinte.


6. No lado esquerdo da tela, faça seu pedido. Para um pedido com limite, insira o preço e o valor; para uma ordem de mercado, insira apenas o valor. Toque em [Open Long] para iniciar uma posição longa ou em [Open Short] para uma posição curta.

7. Assim que o pedido for feito, se não for atendido imediatamente, ele aparecerá em [Pedidos Abertos].

Modos de negociação futuros HTX

Modo de posição

(1) Modo Hedge

• No Modo Hedge, os usuários são obrigados a indicar explicitamente se pretendem abrir ou fechar uma posição ao colocar um pedido. Este modo permite que os usuários mantenham posições simultaneamente nas direções compradas e vendidas dentro do mesmo contrato futuro. As alavancagens para as posições longas e curtas são independentes uma da outra.

• Todas as posições longas são agregadas e todas as posições curtas são combinadas em cada contrato futuro. Ao manter posições compradas e vendidas, as posições deverão alocar a margem correspondente com base no nível de limite de risco especificado.

Por exemplo, em futuros BTCUSDT, os usuários têm a flexibilidade de abrir uma posição longa com alavancagem de 200x e uma posição curta com alavancagem de 200x simultaneamente.

(2) Modo unidirecional

• No modo unidirecional, os usuários não são obrigados a especificar se estão abrindo ou fechando uma posição ao colocar um pedido. Em vez disso, eles só precisam especificar se estão comprando ou vendendo. Além disso, os usuários só podem manter posições em uma única direção dentro de cada contrato futuro a qualquer momento. Se mantiver uma posição longa, uma ordem de venda a fechará automaticamente assim que for preenchida. Por outro lado, se o número de ordens de venda atendidas ultrapassar o número de posições longas, uma posição curta será iniciada na direção oposta.
  

Modos de margem

(1) Modo de margem isolada

• No Modo de Margem Isolada, a perda potencial de uma posição é limitada à margem inicial e a qualquer margem de posição adicional usada especificamente para essa posição isolada. Em caso de liquidação, o utilizador apenas incorrerá em perdas equivalentes à margem associada à posição isolada. O saldo disponível da conta permanece intocado e não é utilizado como margem adicional. Isolar a margem utilizada numa posição permite aos utilizadores restringir as perdas ao montante da margem inicial, o que pode ser benéfico nos casos em que uma estratégia de negociação especulativa de curto prazo não dá certo.

• Os usuários podem injetar manualmente margem adicional em posições isoladas para otimizar o preço de liquidação.

(2) Modo Margem Cruzada

• O modo de margem cruzada envolve o uso de todo o saldo disponível da conta como margem para garantir todas as posições cruzadas e evitar a liquidação. Neste modo de margem, se o valor patrimonial líquido não cumprir o requisito de margem de manutenção, a liquidação será desencadeada. Se uma posição cruzada for liquidada, o usuário perderá todos os ativos da conta, exceto a margem associada a outras posições isoladas.
  

Modificando Alavancagem

• O modo Hedge permite que os usuários empreguem diferentes multiplicadores de alavancagem para posições nas direções longas e curtas.
• Os multiplicadores de alavancagem podem ser ajustados dentro da faixa permitida do multiplicador de alavancagem de futuros.
• O modo hedge também permite a troca de modos de margem, como a transição do modo isolado para o modo de margem cruzada.

Nota : Se um usuário tiver uma posição no modo de margem cruzada, ela não poderá ser alternada para o modo de margem isolada.

Perguntas frequentes (FAQ)

Como funcionam os contratos futuros perpétuos?

Vejamos um exemplo hipotético para entender como funcionam os futuros perpétuos. Suponha que um trader tenha algum BTC. Ao comprar o contrato, eles desejam que esse valor aumente em linha com o preço do BTC/USDT ou se movam na direção oposta ao vender o contrato. Considerando que cada contrato vale $ 1, se comprarem um contrato ao preço de $ 50,50, deverão pagar $ 1 em BTC. Em vez disso, se venderem o contrato, receberão US$ 1 em BTC pelo preço pelo qual o venderam (ainda se aplica se venderem antes de adquirir).

É importante observar que o trader está comprando contratos, não BTC ou dólares. Então, por que você deveria negociar futuros criptográficos perpétuos? E como ter certeza de que o preço do contrato seguirá o preço do BTC/USDT?

A resposta é através de um mecanismo de financiamento. Os usuários com posições longas recebem a taxa de financiamento (compensada pelos usuários com posições curtas) quando o preço do contrato é inferior ao preço do BTC, dando-lhes um incentivo para comprar contratos, fazendo com que o preço do contrato suba e se realinhe com o preço do BTC /USDT. Da mesma forma, os usuários com posições curtas podem comprar contratos para fechar suas posições, o que provavelmente fará com que o preço do contrato aumente para corresponder ao preço do BTC.

Em contraste com esta situação, o oposto ocorre quando o preço do contrato é superior ao preço do BTC – ou seja, os usuários com posições compradas pagam aos usuários com posições vendidas, incentivando os vendedores a venderem o contrato, o que aproxima seu preço do preço de BTC. A diferença entre o preço do contrato e o preço do BTC determina quanta taxa de financiamento alguém receberá ou pagará.

Quais são as diferenças entre contratos futuros perpétuos e negociação com margem?

• Prazo : Os contratos futuros perpétuos não têm data de vencimento, enquanto a negociação de margem normalmente é feita em um prazo mais curto, com os traders tomando empréstimos de fundos para abrir uma posição por um período de tempo específico.
• Liquidação : Os contratos futuros perpétuos são liquidados com base no preço do índice da criptomoeda subjacente, enquanto a negociação de margem é liquidada com base no preço da criptomoeda no momento em que a posição é fechada.
• Alavancagem : Tanto os contratos futuros perpétuos como a negociação com margem permitem que os traders utilizem a alavancagem para aumentar a sua exposição aos mercados. No entanto, os contratos de futuros perpétuos oferecem normalmente níveis mais elevados de alavancagem do que a negociação com margem, o que pode aumentar tanto os lucros potenciais como as perdas potenciais.
• Taxas : Os contratos futuros perpétuos normalmente têm uma taxa de financiamento que é paga pelos traders que mantêm suas posições abertas por um longo período de tempo. A negociação de margem, por outro lado, normalmente envolve o pagamento de juros sobre os fundos emprestados.
• Garantia : Os contratos futuros perpétuos exigem que os traders depositem uma certa quantidade de criptomoeda como garantia para abrir uma posição, enquanto a negociação de margem exige que os traders depositem fundos como garantia.